• الشركة الألمانية تتطلع إلى تقييم يناهز 10 مليارات دولار لوحدتها
• الصفقة قد تصبح واحدة من أكبر الاكتتابات الأولية في الشرق الأوسط خلال 2024
• «طلبات» تقدم توزيعات أرباح سخية وتوصف بأنها “درة التاج” في محفظة “ديلفري هيرو”
(بلومبرغ) – تستهدف شركة «دليفري هيرو» جمع 1.5 مليار دولار تقريباً من الاكتتاب العام الأولي لوحدتها في منطقة الشرق الأوسط «طلبات»، وفق أشخاص مطلعين.
تتطلع الشركة الألمانية المتخصصة في توصيل الطعام إلى الحصول على تقييم يناهز 10 مليارات دولار لوحدتها «طلبات»، وفق المطلعين الذين رفضوا الكشف عن هوياتهم بسبب خصوصية المعلومات. وتخطط «دليفري هيرو» لبيع حصة بنسبة 15% في «طلبات»، مع الاحتفاظ بحصة أغلبية فيها.
لم تُتخذ قرارات نهائية بشأن حجم الطرح، ورفض ممثلون عن «طلبات» و«دليفري هيرو» التعليق.
من المتوقع أن تُعلن الشركة عن النطاق السعري للطرح يوم الثلاثاء، مع بدء تداول الأسهم في سوق دبي المالي بحلول 10 ديسمبر.
«طلبات».. بين أكبر طروحات المنطقة
طرح «طلبات» مؤهل ليكون واحداً من أكبر الاكتتابات في منطقة الشرق الأوسط خلال عام 2024، وجمعت شركات المنطقة حوالي 10 مليارات دولار من خلال بيع أسهم جديدة هذا العام.
لكن ورغم استمرار المنطقة في كونها وجهة رئيسية للاكتتابات العامة الأولية، فإن بعض الطروحات الكبيرة الأخيرة لم تشهد بداية قوية لتداولاتها.
فعلى سبيل المثال، جمع متجر “لولو” للتجزئة 1.7 مليار دولار في طرح بسوق أبوظبي المالي الشهر الماضي، ومن قبله كان اكتتاب الوحدة التابعة لشركة النفط العُمانية الحكومية (أوكيو) الذي جمع ملياري دولار. مع ذلك، كان بدء التداول في أسهم الشركتين أقل من المتوقع، حيث أغلقت أسهم الشركة العُمانية منخفضة بنسبة 8% عن سعر الاكتتاب.
تقييم أسهم “طلبات”
تبرر هوامش الربحية وفرص النمو المرتفعة لدى “طلبات” العلاوة السعرية على التقييم، وفقاً لمحللة “بلومبرغ إنتلجنس” تاتيانا ليستسينا، التي وصفت “طلبات” في تقرير الشهر الماضي بأنها “درة التاج” في محفظة “دليفري هيرو”.
تخطط الشركة لتوزيع أرباح نقدية بقيمة 100 مليون دولار على الأقل في أبريل المقبل عن نتائج أعمالها في الربع الأخير من العام، بالإضافة إلى 400 مليون دولار على دفعتين في أكتوبر 2025 وأبريل 2026. ومن المتوقع بعد ذلك أن توزع الشركة أرباحاً نقدية مرتين سنوياً مع استهداف نسبة توزيع صافي دخل تبلغ 90%.
تنشط “طلبات” في 8 دول هي الإمارات والكويت وسلطنة عمان وقطر ومصر والأردن والعراق والبحرين. وعززت مكانتها في المنطقة بالاستحواذ على أنشطة شركة “زوماتو” (Zomato) الهندية لتوصيل الطعام في الإمارات عام 2019 ومنصة “إنستا شوب” (InstaShop) لطلب البقالة على الإنترنت في 2020.
